En rueda de prensa este lunes, Arroyo ha explicado que la previsión es que la operación, valorada en 1.675 millones de dólares --unos 1.250 millones de euros--, esté cerrada en el primer semestre de 2014, previsiblemente a principios de año.
"La adquisición de un líder en diagnóstico con una potente organización comercial es una oportunidad única que va a generar crecimientos significativos en un futuro", ha afirmado.
Según ha sostenido, se trata de una decisión estratégica que complementa y convierte la cartera de Grífols en "la más completa del mercado" en cuanto a procesos de análisis sanguíneos y transfusiones, después de controlar prácticamente toda la cadena, desde el análisis de la sangre del donante --incluyendo compatibilidades y detección de posibles virus como el VIH y la hepatitis-- hasta la transfusión final.
Arroyo ha admitido que la adquisición comportará un aumento "moderado" de la ratio de deuda hasta 3,2 veces el Ebitda --en junio de 2011 llegó a multiplicarlo por cinco--, pero ha asegurado que el mayor volumen de negocio permitirá reducirla rápidamente, a la vez que ha apuntado a que el nuevo crédito puente es compatible con el pago de dividendo en efectivo.
REFINANCIACIÓN
A lo largo de 2014, la compañía quiere refinanciar su deuda que, tras la adquisición, ascenderá a unos 5.000 millones de dólares --3.732 millones de euros--, una vez descontado el dinero disponible en caja, que asciende a unos 1.000 millones de dólares --746 millones de euros--.
Estos 5.000 millones se dividen, aproximadamente, en 1.500 millones de dólares --1.120 millones de euros-- del nuevo crédito puente suscrito con Nomura, BBVA y Morgan Stanley; 1.100 millones --821 millones de euros-- de una emisión de bonos anterior, y unos 2.400 millones --1.792 millones de euros-- de deuda 'senior'.
Con la compra de Diagnóstico Novartis, Grifols mejora la diversificación del grupo y refuerza su división de diagnósticos, que ahora representa el 4% de la facturación total y que pasará a tener un peso del 20%, con unos ingresos anuales cercanos a los 1.000 millones de dólares, unos 740 millones de euros.
Esta operación también le permitirá consolidar su presencia en mercados como Estados Unidos --donde las ventas representan el 60% del total--, Europa y la zona del Pacífico, y en general, afianzar sus ventas en el extranjero, que alcanzarán el 95% del total.
Grifols ampliará su cartera con los productos de diagnóstico para medicina transfusional e inmunología de Novartis, incluyendo su tecnología de Análisis de Amplificación del Acido Nucleico (NAT), instrumentación y equipos analizadores para la realización de pruebas, software específico y reactivos.
Según ha explicado Arroyo, la adquisición de activos incluye patentes, marcas, licencias y derechos comerciales (royalties), así como la planta de producción de Emeryville (California, Estados Unidos) y oficinas comerciales en Estados Unidos, Suiza y Hong Kong para el área Asia-Pacífico, entre otros; también ha destacado la "incorporación de talento", al absorber una plantilla de 550 empleados.